罗兰贝格：消费金融，开启零售生态消费新纪元

消费金融是指为居民个人或家庭提供以生活消费为目的的小额、短期借贷融资服务。消费金融的核心是消费贷款，具有单笔授信额度小、审批速度快、无需抵押担保、服务方式灵活、贷款期限短等特点。自2009年国务院开启消费金融市场改革以来，我国消费金融市场涌现多元业态，呈现千帆竞渡、百花争鸣的景象。从发起机构的角度来看，我们认为中国消费金融市场参与者主要包括三类：金融系、产业系和电商系。金融系：低成本资金、成熟风控体系为金融系发展保驾护航 以中银、北银、锦程、捷信为代表的金融系消费金融公司是2009年中国开放消费金融牌照后的第一批先行者。金融系按照发起人背景，主要包括商业银行和非银行金融机构。商业银行涉足消费金融领域有助于填补传统消费信贷业务的空白，扩大市场份额。 商业银行风险控制能力突出，具有资金实力雄厚、资金来源稳定和资金成本低等优势，并拥有成熟的风险管理、征信及审批模式。长期积累的大量客户资源也为消费金融业务的发展提供了重要的客户积累。商业银行开展消费金融的业务模式比较成熟，但是审批要求较严格，申请周期相对较长，效率较低，从长期发展来看，在客户体验方面缺乏竞争力。 非银金融机构所创立的消费金融公司