开源证券：赛意信息（300687）-公司信息更新报告：Q2利润环比修复，受益华为MetaERP推广机遇

赛意信息(300687)智能制造领军，维持“买入”评级考虑到下游需求恢复仍有一定时滞，我们小幅下调原有盈利预测，预计2023-2025年归母净利润为2.63、3.20、3.96亿元（原值为3.64、4.60、5.83亿元），EPS为0.65、0.79、0.98元/股（原值为0.90、1.14、1.44元/股），当前股价对应PE为32.8、27.0、21.8倍，公司是国内工业互联网、智能制造、核心ERP等领域领军企业，为华为MetaERP核心合作伙伴，有望受益华为MetaERP推广机遇，维持“买入”评级。事件：公司发布2023年中报，Q2利润环比修复2023年上半年，公司实现营业收入10.57亿元，同比增长3.05%；实现归母净利润0.22亿元，同比下降67.30%。单二季度，公司实现营业收入5.40亿元，同比增长1.11%；实现归母净利润0.40亿元，同比下降26.27%，环比转正，Q2业绩恢复加速。收入平稳增长，下半年复苏值得期待2023年上半年，泛ERP板块实现营业收入6.37亿元，同比增长0.94%，毛利率同比下降2.69个百分点至26.53%；智能制造板块实现营业收入2.80亿