东方财富证券：长亮科技（300348）-2023年三季报点评：业绩迎来拐点，海外业务有望跳变

长亮科技(300348)【投资要点】公司发布2023年三季报。2023年前三季度，公司实现营业收入11.77亿元，同比增长11.49%；实现归母净利润0.02亿元，同比下降72.76%。单季度看，公司2023Q3实现营业收入4.28亿元，同比增长14.37%；实现归母净利润0.12亿元，同比增长1623.48%，环比增长375.92%。公司单季度归母净利润扭亏为盈，迎来拐点。订单需求旺盛，海外业务有望跳变。订单方面，2023年以来，随着市场因疫情被压抑的需求得以释放以及信创的刚性需求，公司核心系统需求旺盛，已确定核心业务系统订单超过10个，远超历年平均水平。海外业务方面，公司持续加大海外业务产品研发，海外市场大机下移与系统上云需求有望给公司海外业务带来跳变机会。股权激励彰显管理层信心。公司2023年9月通过了股权激励方案，股权激励考核以2022年营收和净利润为基数，分两个阶段考核，分别为2023/2024年营收或净利润增长率不低于10%/20%。股权激励考核目标的设立彰显了管理层的发展信心。定向增发提升技术水平并增强抗风险能力。2023年10月，公司定向增发项目获批，本次募集金额572