开源证券：保隆科技（603197）-公司信息更新报告：成熟业务市占率提高及新项目成长，2023H1业绩预计同比高增

保隆科技(603197)保隆科技2023H1预计实现归母净利润1.7~1.9亿元，同比+171.92~203.91%2023年7月14日，保隆科技发布2023H1业绩预告。2023年上半年公司预计实现归母净利润为1.7~1.9亿元，同比+171.92~203.91%；预计实现扣非净利润为1.3~1.5亿元，同比增长+206.52~253.67%。从单季度看，2023Q2公司预计实现归母净利润0.77~0.97亿元，同比+327.78~438.89%，环比-16.9~+11.27%。考虑到公司盈利能力加速恢复，我们上调此前盈利预测，预计2023/2024/2025年归母净利润为4.39（+0.46）/6.47（+1.11）/8.57（+1.91）亿元，EPS为2.10（+0.22）/3.10（+0.53）/4.10（+0.91）元/股，对应当前股价PE为19.6/13.3/10.0倍，公司项目拓展顺利，多因素提振盈利能力，维持“买入”评级。2022年同期低基数带来增长弹性+新旧业务扩张，2023H1业绩预计同比高增2022H1实现归母净利润为0.6亿，同比-49.06%。2022年同期较