川财证券：科技行业先进制造行业周报：SEMI：二季度全球半导体设备出货金额达到249亿美元

川财周观点本周A股主要指数小幅下跌，机械行业排名表现一般。我们认为2021三季度以后部分出口行业订单情况可能开始受到国外供给逐步恢复影响，而且叠加大宗商品大幅上涨，中游制造业业绩可能受到两头挤压，可能存在边际趋势的拐点。2021年下半年应重点关注确定性强的进口替代基础件和军工、新能源及半导体专用设备等先进制造相关标的。本周是2021年9月第4周，公用事业和大消费板块（食品饮料、医药生物、休闲服务和农林牧渔）走强，其中，食品饮料和医药板块强力反弹，概念板块中电力板块、医疗服务、CRO和白酒等板块表现最好；周期、新能源行业本周继续下杀，但其中风电和核电表现较好。本周大宗商品价格，动力煤、焦煤、焦炭及螺纹钢等呈冲高回落态势，动力煤走势最为强势，但相应周期类权益板块也明显冲高回落，带动锂矿和黄金权益板块也大幅回落。科技和军工行业横盘震荡，仍呈弱势。结构中，半导体、金融科技、游戏以及VR/AR板块都呈横盘弱势反弹。短期资金行为不改变中期趋势，投资者应根据资金性质选择合适策略和投资周期。本周出现了我们一直担心的，新能源、科技、周期和军工板块调调整的现象，细节上风电和核电表现尚可，还可以理解为新能源