华鑫证券：传媒行业周报：从KeeTa到通义万相看企业如何破局关注混合现实板块

投资要点 本周观点更新 2024年国庆档已定档片单中，可关注《志愿军：存亡之战》《749局》等，目前看，整体片单看点有限，静待新片定档进展；9月下旬，外部峰会如阿里云栖大会上已推出文生视频产品，OpenAI继推出推理模型o1后，其新一轮融资也有望落地；从产品到资本，AI领域进展不断，可关注AI赋能传媒互联网板块带来内容交互新范式，9月25日Meta举办Connect会议，可关注混合现实板块应用。平台企业均在积极求变，B站已开启双11招商预热，阿里推出通义万相AI视频功能，美团外卖平台KeeTa于2024年9月在沙特阿拉伯上线，平台企业从自身提质增效到海外业务积极试水，内外双轮驱动提升企业竞争力，从移动互联网红利见顶后，借力AI重新赋能主业，降本增效后再启创新。 本周重点推荐个股及逻辑 给予传媒行业推荐评级。美股可关注，微软MSFT（后续可关注公司与贝莱德推出AI基建基金进展）；港股可关注，B站9626（已启动双11招商行业大促攻略预热，关注第三季度业绩进展）；阿里巴巴9988（推出视频生成模型，关注阿里云进展以及海外业务推进）；美图（2024年11月迎站酷设计周）；A股可关注，中信出版