东兴证券：云计算行业2024年投资展望：供需向上，算力网络为云计算打开新模式

2023年国内云计算市场保持较快增长。据中国信通院，2023年国内云计算市场规模6192亿元，同比增长36%，2025年国内云计算整体市场规模将突破万亿元。其中电信运营商云增长迅猛。其增长驱动主要由于目前国内云计算上云需求逐步由互联网转向传统企业，电信运营商云的国企国资背景更容易在政企市场上开疆拓土；另外在“东数西算”战略下，运营商加大投入数据中心建设。2023年上半年，天翼云收入459亿元，同比增长63.4%；移动云收入422亿元，同比增长80.5%；联通云实现收入255亿元，同比提升36%。作为对比，2023年上半年阿里云收入497亿，同比增长4%。数据中心加快建设，“东数西算”工程进展顺利。在数字经济发展下，数据中心需求旺盛，但东部地区土地资源稀缺，电力成本加高，大规模建设数据中心成本较高；而西部地区地广人稀，建设数据中心也有助于提升当地基础设施水平。在此背景下，国家陆续出台多项政策，加快构建算力和网络为核心的新型基础设施。2022年2月，国家发展改革委等有关部门宣布全面启动全国一体化大数据中心协同创新体系建设，同意在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、甘肃、宁夏等