中航证券：新能源行业月报M7：电力短缺或重现2022夏2.0版，下半年众新能源赛道有望多点开花

月度金股：TCI中环（金股）、双良节能（全股）、比亚油（全股）重点组合：通威股份、聚和材料、福莱特A+H、东方电气A+H、兰石重装、东岳集团1、安瑞科H行业跟踪与观点投资主线与您观环境政策面从能耗双控到碳排放双控，电力供需错配问题有望推动下半年全球气候合作与洁能减排加速1）7月11日召开的中央全面深化改革委员会第二次会议中强调了我国未来将从能耗双控逐步转向碳排放双控，“新双控”将是“双皖”大据架重爱组成2）多品硅与碳酸锂价格分别出现一定幅度反弹，若未来保持低位或进一步下行，“以价换量”将带来行业渗透率、产能利用率和综合毛利率的提升。3）美联储的月初会议纪要指引今年还将两次加息25b但6月CP与PCE故据分别2.97%和4.8%、“真业绩+真科技”组合未来将得到市场认可。优于预期，未来持续加息的不确定性增加。若加息带来的科技股，高估值股普遍面临估值下行的压力，但未来边际影响将减弱，“真业绩+真科技”组合未来将得到市场认可4）北美：加速“再工业化”受到美国贸易政策和RA补贴政策影响，多产业加速在美国和显西覆布局，我们预计北美缺电将在7～9月间到来，且在电力供给紧张后，有望加速开放光伏组件、