海通国际：ESG&电新&公用：中国动力电池供应链在美占据关键地位，推动海外布局加速

事件：当地时间9月22日，美国国务院副国务卿费尔南德斯表示，尽管美国正寻求实现从电动汽车电池到太阳能电池板等各种产品原材料来源的多元化，但美国无法将中国排除在关键的矿产供应链之外。同时，费尔南德斯表示，中国在矿产品原材料加工方面起到关键作用，将是美国的重要合作伙伴。中国动力电池产业规模保持全球领先，关键矿产需求受清洁能源推动显著增长。需求端，电动汽车强劲需求带动国内动力电池装机量持续增长。根据GGII数据，2022年，国内电动汽车销售达到554.5万辆，同比增长83%，动力电池装机量达到294.6GWh，同比增长86%，占全球总装车量的56.9%。供给端，根据EVTank数据，截止2023年6月，全球共46家动力电池企业的总产能已达到2383.6GWh，其中中国产能占78.8%，海外产能仅占21.2%，主要来自欧美。根据IEA数据，由于电动汽车等清洁能源需求飙升，过去5年，关键矿产需求大幅增长，其中锂增长3倍，钴增长70%，关键矿产市场总规模达到3200亿美元。中国动力电池产业链具备较高完整性，关键矿物加工占据全球重要地位。1)动力电池作为电动汽车的核心部件，其成本约占整车总成本的40