中银证券：2022年8月计算机行业观点：红包行情可期

7月计算机板块下调1.0%，跑赢上证综指3.3个百分点，跑赢创业板指4.0个百分点，一级行业中排名11/31。行业估值仍处于底部，机构持仓现状叠加资金面改善预期，预计8月行情将有所表现，行业估值有所回升，数字经济、网络安全、信创等多主题机会涌现，建议加配。能源IT、鸿蒙与智能机器人领涨。受新能源赛道高景气度带动，能源IT（虚拟电厂）领域涨幅较好，如南网科技（+89.9%）、国能日新（+51.5%）、国网信通（+26.0%）、朗新科技（+21.9%）、恒华科技（+17.9%）、远光软件（+17.5%）。受马斯克人形机器人事件带动，机器人板块有阶段性表现，如汉王科技（+36.4%）等。月末鸿蒙3.0和全球数字经济大会带动产业链个股启动，如神州数码（+21.4%）、南威软件（+20.2%）、润和软件（+13.3%）等。相比6月多主题轮动，7月赛道开始聚焦，行情持续性（如能源IT）和重复性（如机器人）开始展现，反映资金信心有所提升。数字经济大会召开，多地政策带动。会上发布了《全球数字经济白皮书（2022年）》，白皮书显示，2021年全球47个主要国家数字经济增加值规模达到38.1万亿美元，其中