山西证券：通信周跟踪：巴黎奥运会首次展现ai＋体育应用场景，国内科技出海展现新实力

投资要点 行业动向： 1）本届奥运会AI赋能元素随处可见，中国科技展现出海实力。阿里云承担了超过三分之二的奥运转播信号并实时生成高自由度回放画面、商汤“日日新”助力中国国家篮球队在训练中解析运动员状态与篮球轨迹、百度AI辅助训练系统辅助国家跳水队训练。此外，奥运开幕式中历史人物的实时动画生成、机器狗场地巡检、AI网络舆论监控、场馆数字孪生人流管控、电视转播AI概述等等功能也将在本届奥运会进行当中发挥重要作用。我们认为，大模型赋能的AI应用正逐渐渗透体育赛事，算力需求快速增长，建议持续关注光模块、铜连接、国产算力产业链。 2）OpenAI推出SearchGPT，微软将AI搜索逐步集成至Bing，搜索引擎有望成为继copilot后的大模型超大应用场景。OpenAI的SearchGPT的搜索结果更加清晰准确，不仅集成了实时网络信息，还包括了多步推理功能，令搜索答案的范围更聚焦、更符合用户真实需求。而Bing小范围开放的全新AI搜索功能不仅让用户轻松查找信息，还使用户轻松查看AI搜索结果以及浏览相关网站，有望逐步渗透至Bing搜索引擎。我们认为，大模型渗透搜索引擎作为用户最多、使用频次最高的互