华鑫证券：电力设备行业周报：海风需求改善明确，人形机器人迎政策催化

投资要点海风大省动态频频，需求边际改善明确9月以来，前期限制因素逐步解除，海风大省动态频频。1）广东：青州&帆石项目迎来进展，竞配项目按计划推进。9月，青洲六发布EPC总承包工程设备监造服务项目招标、海缆施工招标；10月11日，青洲项目发布导管架及升压站招标；10月11日，中广核阳江帆石一、二项目发布前期电能质量分析招标；11月3日，青洲五七2GW项目海域使用论证报告书发布；此外，广东省管7GW项目竞配结果已出，预计16GW国管海风竞配项目也将较快出结果，项目有望逐步进入前期准备。2）江苏：审批问题得到解决，多项目已启动。近期可见竞配一期2.65GW项目逐步解禁。9月1日，三峡大丰800MW项目设计施工招标，计划10月15日开工，2024年10月31日前完成全部风机并网发电；国信大丰850MW项目于9月13日公示用海使用权，于11月1日发布项目勘测设计、工程前期工作及创新融合招标；9月25日，龙源射阳1GW海风项目获核准批复。随广东航道&江苏审批等限制因素逐步化解，海风建设大省的多个大体量项目一改此前裹足不前状态，进入实质阶段，海风需求边际改善明确，预计明后年交付或有追赶，2024~2