国金证券：电力设备与新能源行业研究：光伏供给侧洗牌明显提速，配网改造方向进一步明确

光伏&储能：龙头企业之前开启整合，跨界玩家加速退出，光伏供给侧洗牌明显提速；美国白宫宣布提高电池片进口201关税免税配额至12.5GW，对国际贸易政策预期修复，验证我们对美国政策逻辑的判断；再次强调当前就是板块中大部分环节/标的绝佳的中期布局机会，看好：强α公司、边际改善环节、新技术，并逐步关注有机会“剩着为王”的主链龙头。 电网：能源局印发《配电网高质量发展行动实施方案（2024—2027年）》，与3月国务院的《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》以及7月的南方电网的《推进电网设备大规模更新》的宗旨相呼应，重点推进：1）供电薄弱区域配电网升级改造项目；2）防灾抗灾能力提升项目；3）满足新型主体接入的项目；4）分布式智能电网项目。此次《方案》，旨在加快补齐配电网短板，聚焦刚性需求。 风电：本周东方电缆、嘉泽新能发布半年报公告。东方电缆方面，上半年受海风开工不及预期影响，陆缆出货占比提升导致毛利率结构性下降；从在手订单来看，海缆、海工、陆缆三大业务均较一季报实现环比增长；此外公司计划投资2亿元设置山东子公司，有望受益于山东中长期海风发展。嘉泽新能方面，受部分区域风速下降影响，二季