信达证券：完美世界（002624）-22H1业绩预期高增长，游戏海内外业绩修复

完美世界(002624)事件：完美世界(002624.SZ)于2022年7月14日发布2022年半年度业绩预告，归母净利润和扣非净利润均实现高速增长。点评：业务进行深度创新与转型升级，业绩增速重返快车道。公司预计22年H1归母净利润为11.1~11.6亿元（yoy+330.84%~+350.25%，qoq+900.00%~+945.05%）；扣非净利润预计为6.4~6.8亿元（yoy+1573.79%~+1648.40%，qoq+900.00%~+962.50%）；非经常性损益预计为4.7~4.8亿元（yoy+114.61%~+119.18%，qoq+859.18%~+879.59%），其中公司出售美国研发工作室及相关欧美本地发行团队的交易于报告期完成，因而游戏业务于22年H1确认非经常收益约4亿元。22年H1游戏业务净利润为11.6~12.0亿元（yoy+419.61%-+437.53%，qoq+133.40%~+141.45%），扣非净利润约为7.2~7.6亿元（yoy+1892.22%~+2002.90%）。我们计算拆分得到，22年Q2公司的单季度归母净利润约为2.7~3.2亿元