首创证券：广联达（002410）-公司简评报告：云转型效果凸显

广联达(002410)核心观点事件：广联达发布业绩预告，预计上半年盈利23,000万元-30,000万元，同比增长76.89%-130.72%。云转型效果凸显。公司预告上半年盈利23,000万元-30,000万元，同比增长76.89%-130.72%，则Q2盈利约15,300万元-22,300万元，同比增长98.7%-189.6%，公司业绩加速增长。主要原因为一方面为公司的数字造价业务转型已接近尾声，随着云转型的深入，公司表观利润指标开始逐步恢复正常，其次公司加速数字化营销建设，提升人均效能，完善全面预算管理体系，严格控制人员及费用增长，最后由于公司造价业务转型已经实现全国覆盖，老转型地区的收入持续稳定增长，新转型地区也实现了当期收入正增长，从而导致报告期内公司收入快速增长。公司造价业务进入深水区。公司数字造价业务的云转型采取的是先在公司市占率较高的地区进行转型，再逐步进入竞争相对激烈的地区。根据半年报预告表述，公司在新转型地区也实现了当期收入正增长，预示着公司在竞争较激烈地区的转型也基本成功。随着造价业务的全面完成，下一步，公司将继续深度经营客户，对于不同的细分客户提供不同的产品和服