华西证券：银行：Q2业绩增速触底回升，息差环比持平好于预期

事件概述:8月18日，国家金融监管局公布商业银行23Q2监管指标：二季度末银行业金融机构本外币资产406.2万亿元，同比增长10.4%；商业银行上半年累计实现净利润1.3万亿元，同比增2.6%，平均资本利润率9.67%，平均资产利润率0.75%；Q2净息差1.74%，环比持平；不良率1.62%，环比基本持平；拨覆率206.13%，环比升0.9pct；核心一级资本充足率10.28%，环比下降0.22pct。分析与判断:上半年行业整体实现利润增速2.6%，Q2增速环比回升；Q2大行和股份行业绩增速均转正，农商行业绩增速明显回升上半年商业银行实现净利润1.3万亿元，同比增长2.6%（去年同期7.1%）；单二季度商业银行整体实现净利润同比增长4%，增速同比回落约2.8pct，环比较一季度（1.3%）有所回升；行业整体ROE为9.67%，环比下降0.7pct。分类别银行来看，上半年大行、股份行、城商行、农商行的净利润分别同比增长0.9%、0.6%、9.3%、5.7%，上半年各类别银行均实现了同比正增；单二季度来看，大行、股份行、城商行、农商行的净利润分别同比增长3.7%、3.3%、-1.4%、1