国盛证券：电气设备行业周报：光伏下游盈利有望改善，6月造车新势力交付刷新月度纪录

核心推荐组合：中环股份、宁德时代、璞泰来、隆基股份、天顺风能、阳光电源、天合光能、亿纬锂能、固德威、锦浪科技、晶澳科技、明阳智能、汇川技术、当升科技、恩捷股份、福斯特、东方日升、捷佳伟创、迈为股份新能源发电：光伏：产业链上游价格松动，硅料价格停止上涨趋势，硅片率先降价，电池片随即降价，下游盈利将得到改善，需求有望稳定释放。本周，中环率先下调硅片报价，全尺寸硅片价格降幅约为8%。通威电池片报价跟随下降，M6与G12降至1元/w，降幅7.41%。虽然当前硅料价格仍维持高位，但硅片与电池片价格的松动带动下游成本下降，盈利有望有望得到修复，不排除本次降价会带动产业链下游产能利用率环比改善，推动需求稳定释放。随着产业链价格博弈进入尾声，行业确定性逐步增强，关注beta行情下确定性较高的逆变器、胶膜环节，推荐上游原材料价格下降带来盈利边际改善最为明显的组件环节。全年来看，光伏需求确定性强，我们预计今年国内需求在50~60GW，海外需求在100~110GW。推荐多晶硅料和电池片龙头通威股份；组件龙头隆基股份、晶澳科技；大硅片龙头中环股份、晶盛机电；逆变器龙头阳光电源、锦浪科技、固德威；光伏辅材：福斯