海通国际：银泰黄金（000975）-公司公告点评：第一块海外扩张版图逐步落地

银泰黄金(000975) 投资要点： 公司拟收购OsinoResource。银泰黄金拟通过下属海南盛蔚贸易有限公司在加拿大设立的全资子公司，以每股1.90加元的价格，现金方式收购OsinoResource现有全部已发行且流通的普通股及待稀释股份。本次收购的交易金额约为3.68亿加元（按CAD/CNY=5.33测算，对应约19.61亿人民币），收购完成后，公司将通过买方持有Osino100%的股权。 矿山资源丰富，且仍有勘探潜力。OsinoResource的主要矿权包括位于纳米比亚的TwinHills项目采矿权和Ondundu项目探矿权。TwinHills项目拥有金储量66.86吨，品位1.04克/吨（2023年5月）；金资源量99.21吨，品位1.09克/吨（2023年3月），同时TwinHills所在成矿带断裂构造长达100公里，其中有70公里在已有采矿权与探矿权范围内，找矿空间大。Ondundu项目拥有推断资源量27.99吨黄金，品位1.13克/吨，同时该项目新发现Eureka远景区，为下一步重点探矿增储区域。 规划年产能5吨，预计26年投产。据公司收购公告援引TwinHills金