民生证券：通信行业事件点评：移动启动可视化集采，恒为中标份额多次排名第一

移动汇聚分流设备集采结果公布，恒为/欣诺/光迅/浩瀚中标。1）7月6日，中国移动发布2023年至2024年汇聚分流设备扩容部分单一来源采购结果，本次中国移动汇聚分流设备扩容部分集采将采购1420台插卡式汇聚分流设备，恒为、光迅和浩瀚三家分别中标766、499、155台；2）6月28日，中国移动发布2023年至2024年汇聚分流设备新建部分集采结果，恒为、光迅、欣诺三家中标。项目总预算为3.3亿元（不含税）。可视化集采需求提振，插卡高级功能设备需求对比21年增长73%。2023年至2024年汇聚分流设备新建部分集采中，本次汇聚分流设备新建部分采购规模为1622台，其中盒式基本功能设备355台、盒式高级功能设备616台、插卡高级功能设备651台，对比2021年需求分别变动+28%、-2%、73%，整体上有非常明显的需求增加，其中，插卡高级功能设备需求提升显著。恒为中标份额持续提升，AI训练可视化是未来的方向。对比21年汇聚分流设备新建部分集采，23-24年集采中恒为、光迅、欣诺总中标份额（按金额计）分别变动+17.8/+11.3/-0.9pct，达到66.0%/32.3%/1.7%，恒为中