民生证券：电子行业动态报告：金秋十月，“鸿蒙公测+安卓新机”飘香

事件：1）据路透社和彭博社消息，9月28日，印度南部塔塔iPhone工厂因大火停产；10月28日，AppleIntelligence将伴随iOS18.1推出，美国首发；10月，小米/vivo/OPPO/荣耀将集中发布下一代旗舰机。2）据华为和联想官网消息，10月8日HarmonyOSNEXT于华为手机、平板等开启公测；10月15日，联想将举办TechWorld大会，有望带来AIPC全新升级。 安卓新机潮+果链催化不断，供应链迎机遇。小米/vivo/OPPO/荣耀10月集中发布新一代旗舰机，本轮发布会是安卓阵营的一次大考，如何跟进及布局自家的AI生态，如何抢占消费复苏后的市场份额至关重要；我们认为本轮新机发布的硬件创新主要围绕潜望式和超声波指纹。此外，高通及MTK也会伴随本轮新机发布推出骁龙8Gen4和天玑9400。可关注二者的性能提升及AI能力。 印度南部塔塔iPhone工厂因大火停产，产能有望向中国大陆转移。近年来，由于国际政治影响，市场上较为担心果链外迁及印度越南生产基地崛起，今年7月Jeff访华事件再度证明了中国产业链的不可或缺性，中国仍是苹果重要的生产及研发基地。此外，Appl