国联证券：建筑材料及新材料行业专题研究：24Q1末重仓建材占比略升，关注玻纤等积极变化

建材板块重仓占比环比小幅提升、延续低配 24Q1末建材、建筑板块基金重仓持股市值分别为72亿、87亿，重仓比例分别为0.41%、0.50%，环比分别+0.04、-0.07pct，建材环比小幅加仓（截止2024/04/23，后文同）。24Q1建材、建筑板块重仓比例在申万一级行业中分别排名28、26名，较23Q4分别持平、下降2名。建材、建筑两个板块重仓超配比例分别为-0.48%、-1.66%，环比分别+0.09pct、-0.12pct，延续近年低配态势。 重仓TOP10新增中国巨石/华新水泥/北新建材，地产链白马占比最高 中国巨石、华新水泥、北新建材新进23Q4末板块基金重仓金额TOP10榜单（重仓持股市值分别为6.3、4.3、4.2亿元），鸿路钢构、三棵树、科顺股份退出。地产链白马继续占据TOP10主要位置（6家，分别为海螺水泥、东方雨虹、华铁应急、志邦家居、华新水泥、北新建材），其中消费建材白马3家，相较水泥、玻璃纤维、设备租赁、光伏玻璃、药包材等，消费建材白马延续前期占细分板块占比最高的状态。 环比减仓传统基建/地产链，加仓药包材、玻纤等 传统基建/地产链材料标的24Q1环比减仓为