爱建证券：智能制造行业周报：半导体设备国产替代进程提速

投资要点： 本周（2025/09/01-2025/09/05）沪深300指数-0.81%，其中机械设备板块-1.37%，申万一级行业排名21/31位。机械设备子板块中，机床工具+3.11%，表现最佳。子板块PE-TTM抬升幅度前三子板块为：磨具磨料+21.09%，制冷空调设备+4.39%，服纺设备+3.77%；回调幅度前三子板块为：金属制品-13.6%，印刷包装机械-11.7%，激光设备-11.54%。 产业端本周重要变化： 人形机器人：优必选方面预计今年将交付500台以上工业人形机器人，全年产能将达到1000台，人形机器人产业正进入实质性商业化落地阶段。优必选近日签订总额2.5亿元的人形机器人WalkerS2及解决方案采购合同，该机型配备自主热插拔换电系统，预计将在年内启动交付。迄今为止，Walker系列人形机器人累计合同金额已接近4亿元，其中上半年已完成近5000万元交付。 半导体设备：先进制程与封装需求持续释放，国产半导体设备在技术验证、客户导入与订单转化加速推进，国产替代进程全面提速。多家半导体设备公司披露设备验证与订单进展：1）微导纳米iTomic系列ALD、iTronix系