华西证券：计算机行业：信创系列专题（六）-“三维度”验证信创加速

核心观点：我们从政策、需求、供给等多方面验证了信创产业加速的趋势。预计“十四五”期间，随着我国数字经济、自主可控等战略持续深化，信创产业将迎来更加可观的增长。政策:“总纲”到“专项”，信创政策加速落地我国信创政策呈现高度更高，力度更大，落地更深等特点。1）高度更高：二十大报告中，“安全”一词共出现了91次，创历年之最。12月，中共中央政治局会议再次强调“产业政策要发展和安全并举，科技政策要聚焦自立自强”。2）力度更大：2022年5月《深圳市关于促进消费持续恢复的若干措施》中提到，原则上新增办公系统、业务系统中信创产品的采购比例，金融、能源、教育、医疗、电信、交通等重点领域不低于20%；新增关键信息基础设施中信创产品的采购比例，党政机关、国资国企不低于40%。3）落地更深：目前，我国广州、天津、黄陂、苏州、太原、金华等市县已发布“信创专项激励”政策，政策从国家下沉至区县，将驱动信创在更大范围展开。需求：信创招标持续加速，“十四五”放量可期1）运营商：中国电信2021-2022年服务器集采中国产CPU达53401台，占比为26.7%。中国移动2021-2022年PC服务器第1批（合计）中国