开源证券：吉林碳谷（836077）-北交所信息更新：15万吨新增产能投产60%，完成定向增发计划

吉林碳谷(836077)三季报业绩发布，营收16.72亿元+10.04%归母净利润3.08亿元-36.31%三季报发布，吉林碳谷2023年前三季度实现营收16.72亿元，同比增长10.04%，归母净利润3.08亿元，同比下降36.31%，扣非归母净利润3.07亿元同比下降36.27%。根据百川盈孚数据，碳纤维降价趋势仍然持续，各标号碳纤维价格相较年初均有30%以上降幅。吉林碳谷大丝束产能不断投放，销售占比不断提升。考虑到碳纤维降价趋势持续，吉林碳谷产品销售结构大丝束持续上升，我们下调吉林碳谷在2023-2025年的盈利预测，净利润分别为4.57/5.20/5.70亿元（原值7.11亿元、7.99亿元、8.18亿元）,EPS为0.78/0.88/0.97元，当前股价对应PE分别为18.5X、16.2X、14.8X，维持吉林碳谷“增持”评级。完成定向增发计划，15万吨新增原丝产能已投产60%维持90%产能利用率2023年7月22日吉林碳谷公告完成定向增发，实际发行普通股4600万股，发行价每股17.48元，募集资金总额为人民币8.04亿元。募投项目“年产15万吨原丝”项目持续落地，截至20