太平洋证券：电力设备新能源周报（第44期）：政策助推行业边际向好，重视新技术

报告摘要行业整体策略：政策助推行业边际向好，重视新技术。根据我们势能分析框架，电动车、光伏等主产业链处于供需松动周期，重视阶段性机会；新技术、新市场处于重要投资窗口期。新能源汽车产业链核心观点：1）政策助推行业边际向好，重视智能化、后周期。近日国新办会议提到：a）购置税减免延续至2027年（24-25年每辆车免税额不超过3万元，26-27年不超过1.5万元），给了行业比较好的中长期稳定预期。b）大力支持充电、回收（今年1至5月的量已超去年全年）等配套业态发展，短期重视这些后周期板块机会。c）推动智能化，支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用。由于智能化产业周期较好，后面智能化的机会大概率强于电动化。2）《欧盟新电池法》落地，重视海外市场机会。《欧盟新电池法》规定：未来动力电池及工业电池必须申报产品碳足迹并达到相关限值要求；投放市场或投入使用的容量在2kWh以上的工业电池和EV电池须持有电池护照；宁德时代等龙头受益。3）继续推荐新技术、新市场。重视复合集流体0-1突破的机会：双星新材获得PET复合铜箔的首张产品订单，英联股份目前已有1条复合铜箔生产线在正式生产运行。光伏产业链核心观