东海证券：电子行业周报：HarmonyOSNEXT、盘古大模型5.0亮相，尽显华为系统级AI生态建设

投资要点： 电子板块观点：HarmonyOSNEXT、盘古大模型5.0等亮相“HDC.2024”，彰显华为系统级AI生态建设，有望强力赋能终端设备并拉动新一轮换机热潮。当前电子行业供需处于底部平衡回暖阶段，行业估值处于历史低位，建议关注AI芯片及光模块、周期筑底、国产替代、IOT四大投资主线。 HarmonyOSNEXT、盘古大模型5.0等亮相“HDC.2024”，彰显华为系统级AI生态建设，有望强力赋能终端设备并拉动新一轮换机热潮。6月21日，2024年华为开发者大会（HDC）开幕，会上，全新的HarmonyOSNEXT、盘古大模型5.0、昇腾AI云服务、GaussDB数据库等最新成果纷纷面世，分享了鸿蒙生态开放的新能力并持续为消费者和开发者带来创新体验，有望拉动新一轮换机潮。 （1）HarmonyOSNEXT正式面向开发者启动Beta测试并全面展示了鸿蒙原生应用。2019年HarmonyOS于首届华为开发者大会上正式揭开面纱，宣告着华为全场景理念正式开启。后续几年间，华为坚持自主创新，HarmonyOS2、HarmonyOS3和HarmonyOS4陆续更新迭代，已发展成为全面进化的