华福证券：亚辉龙（688575）-23年报&24Q1业绩点评：自产/发光业务亮眼高增，“特色入院，常规放量”持续兑现

亚辉龙(688575) 投资要点： 事件：公司发布2023年年报及2024年一季报 2023全年实现营业收入20.5亿元（-48.4%），归母净利润3.55亿元（-64.9%），扣非2.20亿元（-77.0%）。 24Q1实现营业收入4.31亿元（-34.7%），归母净利润0.66亿元（-18.7%），扣非0.57亿元（-31.3%）。 表观增速受新冠基数影响，自产/发光业务高增表现亮眼 公司2023年非新冠业务实现营业收入17.1亿元（+36.3%），其中，化学发光业务收入11.68亿元（+50.0%）。 24Q1利润同比降幅和收入降幅相比快速收窄，自产非新冠业务收入3.42亿元（同比+43.3%），国内化学发光业务收入2.7亿元（同比+47.73%），海外发光业务0.34亿元（同比+49.76%）。 “特色入院，常规放量”持续兑现，高等级医院覆盖率持续提升 “特色入院，常规放量”的策略成效明显，2023年常规项目诊断试剂收入+50.20%，自免疫诊断收入（化学发光法）+38.59%。23年国内600速装机488台（+104.18%），占比为34.96%。 2024Q1国内发光业务2