开源证券：报喜鸟（002154）-公司信息更新报告：2023H1业绩高于预告中枢，哈吉斯快速成长

报喜鸟(002154)2023H1业绩高于预告中枢，哈吉斯快速成长，维持“买入”评级2023H1收入24.7亿元（+23.8%），归母净利润4.08亿元（+53.9%），分季度看，2023Q1/Q2收入12.9亿元/+11.5%、11.8亿元/+40.8%，归母净利润2.56亿元/+24.2%、1.52亿元/+157.5%。2023H1业绩高于预告中枢，我们上调盈利预测，预计2023-2025年归母净利润为6.6/7.9/9.4亿元（原为6.3/7.5/8.8亿元），对应EPS为0.5/0.5/0.6元，当前股价对应PE为13.2/11.1/9.3倍，看好主品牌运动西服销售提升，哈吉斯品牌多品类多系列发展、品牌势能提升，维持“买入”评级。报喜鸟稳健增长、哈吉斯增速亮眼、宝鸟大订单数量占比提升(1)报喜鸟：2023H1收入8.0亿元（+14.2%），占比33.2%，门店-11至785家（-1.4%），较2022年底-19家，直营/加盟-5/-6，较2022年底-2/-17家，2023H1平均门店面积较2022年底的207平提至214平。(2)哈吉斯：2023H1收入8.58亿元（+29.