中国银河：兴业银行（601166）-中收贡献度提升，资产质量持续优化

兴业银行(601166)事件公司发布了2021年半年报。净利润增速逾2成，拨备计提压力缓解促进业绩释放2021H1，公司营业收入1809.55亿元，同比增长8.94%；归母净利润401.12亿元，同比增长23.08%，增速较2021Q1进一步扩大；加权ROE为6.79%，同比上升0.78个百分点；稀释EPS为1.79元，同比增长23.45%。拨备计提压力缓解，是推动净利增速改善的主要因素。2021H1，公司信用减值损失378.77亿元，同比下降8.05%。NIM保持平稳，信贷资产占比上升，负债结构优化、成本降低2021H1，公司利息净收入719.10亿元，同比增长6.52%；净息差2.31%，同比持平。资产端，信贷规模持续增长，占总资产比重上升。截至2021年6月末，公司的贷款总额4.21万亿元，较年初增长6.06%，占总资产比重达51.87%,较年初提升1.63个百分点。其中，公司贷款和个人贷款较年初分别增长10.14%和3.78%，占总贷款比重分别为53.51%和42.3%。负债端，结算性存款拓展力度加大，活期存款占比上升，主动负债期限与结构优化，推动成本率下降。截至2021年6月