开源证券：胜宏科技（300476）-公司信息更新报告：2024Q3营收同环比双增，加快推进海外战略布局

胜宏科技(300476) 公司2024Q3营收同环比双增，业绩表现亮眼，维持“买入”评级 公司发布2024年三季报，2024Q1-Q3公司实现营业收入76.98亿元，同比+34.02%；归母净利润7.65亿元，同比+30.54%；扣非净利润7.78亿元，同比+33.20%；毛利率21.55%，同比-0.48pcts，净利率9.93%，同比-0.26pcts。其中，2024Q3营收实现28.42亿元，同比+37.07%，环比+15.36%；归母净利润3.06亿元，同比+26.70%，环比+22.52%；扣非净利润3.16亿元，同比+36.54%，环比+23.98%；毛利率23.17%，同比-0.77pcts，环比+1.48pcts。公司加速布局AI相关产品，有望充分受益于AI终端应用需求，我们维持2024-2026年盈利预测，预计2024-2026年归母净利润为11.75/14.92/19.32亿元，对应EPS为1.36/1.73/2.24元，当前股价对应PE为33.7/26.5/20.5倍，维持“买入”评级。 计划回购股份用于员工持股或股权激励，彰显公司发展信心 据2024年9月14日