东吴证券：瑞鹄模具（002997）-2024年半年度报告点评：2024Q2业绩符合预期，汽零业务持续上量

瑞鹄模具(002997) 投资要点 事件：公司发布2024年半年度报告。2024年上半年公司实现营业收入11.21亿元，同比增长30.45%；实现归母净利润1.62亿元，同比增长79.35%。其中，2024Q2单季度公司实现营业收入6.15亿元，同比增长29.46%，环比增长21.70%；2024Q2单季度公司实现归母净利润0.86亿元，同比增长81.70%，环比增长13.29%。公司2024Q2业绩整体符合我们的预期。 2024Q2业绩符合预期，毛利率实现环比提升。收入端，公司2024Q2单季度实现营业收入6.15亿元，同比增长29.46%，环比增长21.70%。公司营收持续增长主要系装备类业务稳定发展+汽车零部件业务快速放量。主要下游客户2024Q2表现：奇瑞汽车批发54.74万辆，环比增长7.27%。毛利率方面，公司2024Q2单季度综合毛利率24.49%，环比提升0.76个百分点，预计主要系装备类业务盈利提升贡献。费用率方面，公司2024Q2单季度期间费用率为10.30%，环比下降1.38个百分点；其中，2024Q2销售费用率0.48%，环比下降1.22个百分点，研发费用率4.