国联证券：今世缘（603369）-2024年半年报点评：收入利润符合预期，百亿目标稳步推进

今世缘(603369) 收入利润符合预期，现金回款慢于收入 公司发布2024年半年报，2024H1公司实现营业总收入73.05亿元，同比+22.35%，归母净利润24.61亿元，同比+20.08%。单Q2总收入26.34亿元，同比+21.52%，归母净利润9.29亿元，同比+16.86%。2024H1合同负债6.27亿元，同比-44.41%，24Q2（收入+Δ合同负债）22.88亿元，同比+6.27%。2024H1收现62.25亿元，同比+8.15%，单Q2销售收现24.96亿元，同比+7.13%。 淡雅和对开放量，特A类增长领先 2024H1特A+类/特A类/A类/B类/C、D类/其他分别实现收入46.54/22.16/2.58/0.82/0.44/0.03亿元，分别同比+21.91%/+26.05%/+14.32%/-2.32%/-8.14%/-27.64%；单Q2特A+类/特A类/A类/B类/C、D类/其他分别实现收入16.82/8.10/0.80/0.23/0.13/0.01亿元，分别同比+21.07%/+25.30%/+10.04%/-5.93%/-15.87%/-28.65