东方证券：有色钢铁行业周策略（2021年第31周）：政治局会议支持新能源汽车加快发展，新能源金属景气持续

核心观点新能源金属：政治局会议支持新能源汽车加快发展。本周碳酸锂环比持平，氢氧化锂和钴价环比上涨，镍价环比下跌。锂方面，本周国产56.5%氢氧化锂价格为9.9万元/吨，环比上涨；国产99.5%电池级碳酸锂价格为8.9万元/吨，环比上涨。钴方面，本周国产≥20.5%硫酸钴价格为8.1万元/吨，环比持平；本周长江有色市场1#钴价格为37.8万元/吨，环比微幅下跌0.26%。镍方面，国内镍库存上升，本周LME镍价格为19835美元/吨，环比明显上涨。7月30日中共中央政治局召开，会议指出支持新能源汽车加快发展。钢：出口退税取消控钢价，钢铁“去产量”压矿价。本周钢价指数环比上升，螺纹钢毛利环比大幅上升，热轧毛利环比大幅上升。7月29日，财政部和税务总局联合发布《关于取消钢铁产品出口退税的公告》，主要涉及冷轧卷板、电镀锌板等，由于4月取消出口退税名录已包含但部分品种，对国内钢材市场实际影响有限，但具有标志性意义。我们认为取消出口退税实为兼顾“去产量”和稳钢价的配套政策，确保“去产量”顺畅执行。未来国内钢铁供给弹性将大幅削减，“强周期”的共识将被打破，板块整体有望迎来重估.铜：铜价及TC/RC均明