上海证券：计算机行业周报：自主可控逻辑强化，AI算力高景气持续

市场回顾 过去一周（7.15-7.19）上证综指上涨0.37%，创业板指上涨2.49%，沪深300指数上涨1.92%，计算机（申万）指数下跌0.26%，跑输上证综指0.63pcts，跑输创业板指2.74pcts，跑输沪深300指数2.18pcts，位列全行业第15名。 周观点 二十届三中全会召开，重视科技创新与自主可控。二十届三中全会7月15日至18日在北京举行，审议通过了《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》。会议提出，面对新一轮科技革命和产业变革，必须自觉把改革摆在更加突出位置，紧紧围绕推进中国式现代化进一步全面深化改革；并对此做出系统部署，强调构建支持全面创新体制机制，教育、科技、人才是中国式现代化的基础性、战略性支撑。我们认为，本次三中全会对科技创新着墨较多，此外美国大选背景下“中美科技对抗”或将持续被炒作，自主可控逻辑不断得到强化，长期看好国产替代方向，泛信创、AI大模型、AI算力等有望持续受益。 海内外AI算力持续高景气。NV链方面，H20芯片目前已批量出货，SemiAnalysis预测2024年英伟达将交付超过100万颗H20芯片；因Blackwell