国金证券：信息技术产业行业研究：关注GTC2025新技术方向，继续看好AI算力、端侧及应用

通信板块：1）应用光电与亚马逊达成股票权证交易协议，根据协议，亚马逊可购买约795万股应用光电股票。随着AI算力需求激增及数据中心扩容，推动数通侧光模块需求持续攀升。2）3月11日，甲骨文发布2025财年第三财季财报，季度营业收入141.3亿美元，净利润29.36亿，公司将按计划在本日历年度使数据中心容量翻倍。3月12日，世纪互联披露2024年未经审计的财务业绩，实现净营收82.6亿，其中数据中心业务收入57.8亿，同增16.1%，公司预计2025年资本开支将达100-120亿元，同比增长101%-141%。国内外各大厂商持续加大AI投入，AIDC需求加速释放，建议关注IDC、服务器、交换机、光模块、液冷等细分板块。3）3月11日，Manus宣布与阿里通义千问团队达成战略合作。3月12日，谷歌发布最新开源模型Gemma3，在单GPU主机上的性能优于Llama-405B、DeepSeek-V3、o3-mini等模型。AI行业迭代加速，新模型不断推出带来算力需求持续旺盛，行业持续向上发展动力强劲，利好服务器、IDC、交换机、交换芯片、光模块等板块。计算机板块：本周OpenAI发布一系列可让