万联证券：电子行业周观点：DRAM产业营收有望继续增长，谷歌Gemini集成至AI手机

行业核心观点： 2024年8月12日至8月18日期间，沪深300指数上涨0.42%，申万电子指数上涨0.66%，在31个申万一级行业中排第7，跑赢沪深300指数0.24个百分点。把握AI浪潮下算力建设与终端创新的双主线机遇，关注PCB、AI终端、HBM、先进封装、存储芯片、面板等领域呈现的结构化投资机会。 投资要点： 产业动态：（1）先进封装：日月光8月12日宣布，子公司日月光董事会决议通过斥资新台币52.63亿元，购入厂房以应对公司未来扩充先进封装之产能需求。（2）AIPC：2024年第二季度，AIPC的出货量为880万台。这些设备包括台式机和笔记本，配备专用AI工作负载的芯片组或模块，如NPU。AIPC出货量占本季度PC总出货量的14%。目前，随着各大处理器供应商的AIPC规划逐步推进，预计2024年下半年及未来，AIPC供应量和用户采用率将显著提升。（3）AI手机：8月14日，在第九届MadebyGoogle活动上，AI成为谷歌硬件全家桶亮相的关键词，谷歌已经将Gemini无缝集成到了折叠屏手机、智能手表、TWS耳机等各类硬件中。（4）存储：受惠主流产品出货量扩张带动多数业者营收